利率市场化条件下农村信用社利率风险管理

【摘要】文章主要介绍了利率市场化的含义，并分析了利率对经济发展造成的影响以及利率的市场化对银行风险管理所产生的影响，然后提出了利率市场化条件下农村信用社应对利率波动可能带来风险的管理研究。
【关键词】利率市场化 农村信用社 利率风险管理

一、利率市场化的含义

所谓利率市场化，指的就是在充分发挥利率市场调节作用的前提下由供求双方一起确定利率水平以期获得更协调、更有效的经济发展。银行可以对基准利率进行调整和确定，帮助利率实现市场化。利率市场化的含义可以从两个方面来理解：第一，市场供求关系是决定利率水平高低的关键因素；第

二、银行对基准利率的确立并不是靠行政手段来达到目的，而是通过市场手段完成。

二、利率对经济产生的影响

在经济的全球化发展下，金融行业在经济市场中的地位日益提高。利率的变化对经济产生的影响主要体现在三个方面。
银行利率对居民储蓄行为的影响。利率对居民储蓄所造成的影响主要体现在其调整所引起储蓄量和储蓄结构的变化。利率的提高对于居民个人储蓄的影响因人而异，这说明居民的储蓄行为对于银行利率来说，弹性是比较大的。
利率对企业投资的影响。虽然利率与投资之间的关系备受争议，但发挥主导作用的专家认为投资额与利率之间的关系应该是成反比的。在经济发展的稳定阶段，企业要想扩大规模就需要加大投资，资金的来源不管是自有资金还是从银行借贷，都是利率越高，企业的收益就越小；在经济发展不够稳定的阶段，利率越低越能刺激企业进行投资。
利率对金融机构产生的影响。利率在金融当局的制约下转变以后，金融机构自然就会做出应对，比如在政府债券与企业贷款之间进行转移，这是因为二者的利率是存在一定差异的。也正是由于这种差异，金融机构对于利率的变更非常敏感。

三、利率市场化对银行风险管理的影响

利率市场化对我国银行造成的影响是双方面的，一方面它可以推动银行建立现代化的金融企业制度，让金融机构拥有更加公平的竞争平台；而另一方面，利率市场化的决定因素仅仅只是市场，因此利率波动太大对我国银行的风险管理都提出了更高的要求。其影响主要表现在以下方面：
减少了银行的存贷利差。我国银行目前对于存款利率的下限比较宽松，而上限的管理则相对严格，而对于贷款的管理则是相反的，这样做是为了确保银行的利润。而利率实现市场化以后，银行拥有了自主决定利率的权利，因此彼此之间的存贷利率市场化条件下农村信用社利率风险管理由提供海量免费论文范文的www.udooo.com,希望对您的论文写作有帮助.款竞争将会日益激烈。银行之间为了争夺有限的资源势必会通过利率的降低来加强竞争力，这样存贷款利率的差距就会逐渐缩小。
银行的利率风险将会增大。根据有关资料，实行利率市场化以后，大多数国家的实际利率都得到了提高。因此，利率的上升以及波动会是利率实现市场化以后需要面对的最大风险。而在利率市场化进程的不断深入下，利率的波动幅度与频率都将增大，银行资产负债的定价以及存贷款利率基准利率的制定都将会面对更大风险。
风险管理的模式将会从被动转为主动。利率实现市场化以后，其大小全由市场力量决定。因而银行需要通过自身经营状况以预测的形式来确定存贷款利率。只有制定科学合理的利率并提高风险管理水平，银行才能在利率市场化的冲击下获得发展。因此，利率市场化会将被动型的风险管理模式转变为主动型。

四、利率市场化条件下农村信用社利率风险管理措施

对资产负债管理进行改善与完善，让农村信用社实现多元化经营。利率市场化所带来的定价风险是我国银行需要面对的主要风险，对于农村信用社来说，这也是首要任务。农村信用社需要以利率风险作为核心对资产负债进行管理，实现经营的多元化，并积极发展中间业务。
首先，需要对农村信用社的利率风险管理进行科学的定位，围绕利率风险这个核心理由设立农村信用社的负债管理委员会，由委员会全权负责资产负债的相关管理工作，并通过风险管理策略的制定以及利率防线的管理办法来指导其他部门开展风险管理工作以及负债情况的监管和审查工作；其次，要运用好缺口管理的办法来有效衡量农村信用社所面对的利率风险，并逐步建立缺口模型来缓解农村信用社由于资产负债不平衡所带来的利率风险；最后，可以通过增加新的资产负债业务品种的方式来降低农村信用社的利率风险，例如，可以采用利率互换、远期利率协议等衍生工具来推进资产证券化，将银行资产的成熟期缩短，并增强其流动性。比如，如果有A、B两家银行都需要借入一千万人民币，期限为10年。其中A银行采用浮动利率借款的方式，其固定利率为4%，浮动利率为9个月的LIBOR+0.1%，而B银行则采用固定利率借款的方式，其固定利率为5%，浮动利率为9个月的LIBOR+0.5%。对于固定利率，A银行与B银行相比，有着2%的绝对优势，而对于浮动利率，A银行与B银行相比的绝对优势则为0.4%。因此，A、B两银行可以通过利率互换的策略为对方借款。检测设两家银行各借给对方一半，那么双方的筹资成本就可以减少0.3%，A银行只需对B银行支付9个月的LIBOR+0.2%的浮动利率，而B银行也只需要向A银行支付

3.7%的固定利率。这种利率互换的方式让双方都能从中获利。

以利率风险为中心构建集中化信息管理系统。第一，信息化管理系统的建设。农村信用社需要加快内部资金转移定价系统的建设进度，借由这个系统的建立来调整资金借出方与借入方之间的利益分配，并对贷款指标进行评价与比较，让农村信用社的贷款效率和盈利水平不断提高。另外，农村信用社还可以建立关于金融产品管理的分层决策机制，让农村信用社的地方支行根据上级银行所制定的基准来确定利率水平。最后，信贷评估系统的建立可以对贷款可能出现的违约率以及损失率做出最精准的判断。第二，对利率风险管理的监管机制进行改善与完善。首先，农村信用社需要建立一个利率风险组织系统，从高层管理人员到专门的研究人员都参与到利率风险策略的制定与执行工作中来，并且做到各部门彼此配合，让利率风险管理系统发挥良好作用。其次，加强内控机制的作用并建立专门的监管部门，使利率风险管理系统在双重监控下更好的运作。需要注意的是监管部门的建立需要避开与农村信用社的其他部门发生冲突，因此，监管部门的建立需要具备一定的独立性与全面性，让监管作用全面覆盖农村信用社的业务范围并只接受董事会的掌控。

五、结束语

随着利率市场化的日益推进，银行的利率风险逐渐凸显出来，因而利率市场化条件下的农村信用社利率风险管理在我国银行中受到了越来越多的关注。虽然利率市场化会给我国农村信用社带来银行的存贷利差减少、银行的利率风险增大以及风险管理的模式将会从被动转为主动等影响，但只要我国可以做到完善资产负债管理，让农村信用社实现多元化经营并建立以利率风险为中心的集中化信息管理系统，农村信用社就可以让自身的利率风险管理水平得到提高，以积极的姿态迎接利率市场化的到来。
参考文献：
[1]张磊.利率市场化进程中农村信用社面对的挑战与出路[J].商情，2012，（47）.
[2]刘钟钦.利率市场化条件下农村信用社贷款定价设计[J].沈阳农业大学学报（社会科学版），2011，（6）.
[3]王明霞.农村信用社小额信贷模式的改善方案与绩效评价
—以山东省F市为例[D].山东大学：工业工程，2012.
[4]李金安.利率市场化对农村信用社的影响——以浙江临安为例[J].中国农村金融，2012，（11）.
[5]崔洪光.农村信用社贷款利率与利差管理理由分析[J].农村经济，2010，（8）.