试议商业银行项目融资贷款风险管理

摘要：本文站在商业银行角度，对于企业的项目融资的风险性和管理进行探讨，提倡合理融资，反对盲目的过度融资。由于项目融资具有规模大、时间长、结构复杂、参与方多等特点，所以它所带来的风险也是巨大的，本文从银行的视角对项目融资的风险理由进行了研究和分析。通过本文的研究，人们可以对商业银行项目融资风险管理有一个较为全面地认识，并使得各种风险管理手段能够更为有效地运用在项目融资各个阶段中，对整个融资过程实行监督和严格的风险管理。
关键词：商业银行 项目融资 风险管理

一、商业银行项目融资风险管理的主要内容

项目融资风险是指在项目融资整个过程中出现的各种不利事件发生的可能性，根据不同的分类策略可以分成不同的风险类型，如项目融资的项目建设开发阶段风险、项目试生产阶段风险和项目生产经营阶段风险。我国商业银行项目融资风险管理是指为了应对可能发生在项目融资全过程中不利于我国商业银行贷款安全的各种风险而进行的一系列风险管理行为。我国商业银行项目融资风险管理有别于一般的项目融资风险管理，它是以我国商业银行信贷安全为中心作出的对项目融资风险的管理。搞好商业银行项目融资风险管理，不仅能更好地保障银行的利益，而且可以促使项目融资更加规范，确保项目的顺利进行。商业银行项目融资风险管理一般包括风险识别、风险评估、风险处理和风险管理的评价四部分，这四部分是一个有机的统一体。
风险识别是整个风险管理的基础，是指通过对大量来源可靠的信息资料进行系统了解和分析，认清项目存在的各种风险因素，进而确定项目所面对的风险及其性质，并把握其发展趋势的行为。
风险评估是在风险识别的基础上，分析和评价损失对项目的既定目标的影响程度；通过对由风险识别获得的资料和数据的处理，得到关于损失发生的概率及其程度的有关信息，为选择风险处理策略，进行正确风险管理决策提供依据。
风险处理是针对各种风险的类型及其可能的影响程度、项目的承受能力、项目风险管理的目标等，决定采取行动与否，并在认定需采取行动之后，寻找和选择应采取的各种避开和制约损失的策略，分析各策略的成本和后果，确定最佳的风险处理方案。

二、商业银行项目融资风险管理的特征

项目融资的风险管理作为一般的管理活动有着一般风险管理的共性，但又有其自身的特点，这主要表现在：

1、项目可行性研究报告作为风险分析的首要前提

项目的风险分析是在可行性研究的基础上进行的。项目的可行性研究需要分析和评价许多与项目有关的风险因素，并通过对项目的原材料供应、技术设备及人力资源的获取、项目产品或怎么写作的需求状况、项目的环境效益等一系列因素的分析，对项目做出综合性的技术评价和经济效益评价。一份详实、权威的可行性研究报告，将有助于项目融资的组织以及对项目风险的识别和判断，因而成为风险分析的首要前提。

2、风险的识别作为设计融资结构的依据

项目融资是根据投资者的融资战略和项目的实际情况“量身订做”的一种结构性融资，其核心部分是融资结构。一个成功的融资结构应当在它各参与方之间实现有效合理的项目风险分配，其前提是对风险进行识别，从而使风险管理的目标明确化，进而找出制约项目风险的策略和途径，设计出风险分担的融资结构，以实现投资者在融资方面的目标要求。

3、以项目的当事人作为风险分担的主体

项目融资风险处理和核心环节就是在项目风险与项目当事人之间以合同形式建立对应关系，形成风险的约束体系，从而保证融资结构的稳健性。为了实现项目融资的有限追索，对于与项目有关的各种风险因素，需要以某种形式在项目投资者与项目有利益关系的其他参与者和贷款人之间进行分担。一个成功的项目融资结构应该是在项目中没有任何一方单独承担起全部项目债务的风险责任，一旦融资结构建立之后，任何一方都要准备承担任何未能预料的风险。

4、以合同作为风险处理的首要手段和主要形式

项目融资的主要特征之一就是要体现在项目风险的分担上，而合同正是实现风险分担的一个关键所在。在项目融资中，将各类风险具体化，需要以合同的方式明确规定当事人承担多大程度的风险，用何种方式来承担并以合同作为风险处

三、商业银行项目融资风险的识别

新的金融风险伴随着金融创新一起出现，项目融资也不例外。在项目融资中，风险的合理分配和严格管理是项目成功的关键，是项目各参与方谈判的核心理由，所以风险的识别就成为了第一个关键点。
造成项目风险的风险因素有很多，其中主要有：自然环境、法律政治、经济金融、市场需求、不可抗力、设计、施工技术、运营、合同、材料设备、其他。详见下图：

四、项目融资贷款的风险评估

系统而全面的识别项目风险只是风险管理的第一步，在选择风险策略之前，需要对所识别的风险进行评估，以确定风险量的大小、风险的性质等风险特点，根据风险的特点确定风险处理策略。风险的评估策略有很多，不同的风险定义可以推出不同的评估策略。如果风险被定义成“损失的概率”，则可以采用专家判断法或统计分析法来确定发生损失的概率；如果风险被定义为“损失的大小”，则可以采用敏感性分析法来确定某个参数变化时的损失的大小；如果风险被定义为“预期的损失”，则可以采用期望值法来计算可能损失的加权平均数；如果风险被定义为“风险事件所有可能后果的概率分布的方差或在负方向上的方差”，则可以采用统计分析、方差分析的策略来评估风险；如果风险被定义为“在正常的市场环境下，给定的时间区间和置信度水平条件下，预期的最大损失”，则则可以采用VaR法来评估风险；如果风险被定义为“信用等级”，则可以采用结构化的系统分析法来确定信用等级，如信用评级机构所采用的策略。风险评估的主要作用在于区分出不同风险的相对严重程度，以便根据预先确定的可接受的风险水平作出相应的决策。
通过本文的研究，我们清晰地了解到商业银行项目融资贷款风险管理的整个流程，只有在这样的流程框架下才能做好我国商业银行的项目融资贷款风险管理工作。搭建我国商业银行风险管理体系是对项目融资贷款进行风险管理的一个行之有效的重要措施。相信不久的将来，随着我国商业银行风险管理体系的不断完善和发展，我国商业银行项目融商业银行项目融资贷款风险管理相关范文由写论文的好帮手www.udooo.com提供,转载请保留.资贷款风险管理水平将得到很大提高，项目融资也会因此在我国得到更快的发展。
参考文献：
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